Dalam artikel terakhir untuk pelatihan investasi Anda, kami membahas tentang bank sentral, cara kerjanya dan pengaruhnya terhadap pasar keuangan. Dalam tema artikel ini kami mencoba membahas topik untuk memperkaya pelatihan investasi Anda di berbagai bidang. Seperti yang telah kita lihat sepanjang tahun ini, 2022, salah satu industri yang paling merasakan manfaat (jika bukan salah satu dari sedikit) adalah industri minyak bumi. Dan karena kami tidak ingin Anda berinvestasi di sektor ini tanpa pengetahuan sebelumnya, dalam artikel hari ini untuk pelatihan investasi Anda, kami akan melakukan analisis mendetail tentang industri minyak; mulai dari asal usulnya, cara berinvestasi di dalamnya, kelebihan dan kekurangan utamanya, dan masih banyak lagi...
Apa itu minyak?路♀️
Mari kita mulai pelatihan investasi industri minyak ini dengan mendefinisikan apa itu minyak. Seperti kita ketahui, minyak bumi merupakan salah satu bahan mentah yang paling banyak digunakan secara global. Kegunaannya meluas ke berbagai industri dan sektor, karena jika dimurnikan dapat digunakan untuk berbagai kegunaan. Tentu saja, sebelum disuling, minyak tersebut disebut “minyak mentah”, mengingat kondisi minyak tersebut diekstraksi dari kerak bumi. Selanjutnya kita akan mempelajari asal usul minyak dan bagaimana minyak itu ditemukan. Bagi banyak orang, ini dianggap "emas hitam".
Apa asal usul minyak?
Asal usul minyak sudah ada sejak jutaan tahun yang lalu. Dalam kurun waktu yang lama tersebut telah terjadi proses penguraian sisa-sisa organik (baik hewan maupun tumbuhan) yang sedikit demi sedikit terkumpul di laut dalam maupun di darat. Sedikit demi sedikit sisa-sisa organik ini terkubur di bawah ribuan lapisan sedimen.
Dengan tercapainya proses ini, semakin banyak lapisan yang terbentuk seiring berjalannya waktu, dan tekanan dari ribuan lapisan ini menyebabkan dekomposisi sehingga oksigen tidak dapat dilepaskan. Proses ini menyebabkan ribuan lapisan sisa organik yang terakumulasi dari waktu ke waktu dalam kondisi tersebut akhirnya menghasilkan senyawa cair berminyak, dengan kepadatan lebih besar dari air dan berwarna hitam. Gas alam juga terbentuk dengan proses yang sama. Ini dianggap sebagai bahan mentah fosil dan tidak terbarukan.
Di mana minyak bisa diekstraksi?️
Seperti yang baru saja kami jelaskan pada paragraf sebelumnya, minyak bumi terbentuk melalui proses penguraian sisa-sisa organik hewan dan tumbuhan yang terakumulasi antara lain di laut dalam. Jadi, tempat-tempat yang biasa ditemukan cadangan minyak bumi untuk diekstraksi biasanya terdapat di kedalaman laut, di daerah pantai dan di muara sungai, danau atau lainnya. Di antara banyak faktor lain yang akan kita lihat nanti dalam pelatihan investasi ini, ekstraksi minyak dalam kondisi seperti ini cukup dipertanyakan karena bencana lingkungan yang dapat ditimbulkannya (dan telah terjadi berulang kali).
Peta cadangan minyak dunia. Sumber: EIA/ARI.
Daerah manakah yang mempunyai cadangan minyak paling banyak?
Secara umum, terdapat wilayah tertentu di dunia yang kondisi iklim dan lingkungannya mendukung proses pembentukan minyak, seperti Venezuela, Kanada, Rusia, Brasil, Amerika Serikat, dan berbagai negara di Teluk Persia, seperti Iran, Arab Saudi, Kuwait dan Qatar.
Tentu saja kita harus membedakan antara cadangan yang dapat diambil dari simpanannya dan produksinya, mengingat ada daerah yang mempunyai cadangan yang besar dalam simpanannya tanpa diekstraksi (diproduksi) secara keseluruhan. Seperti yang dapat kita lihat pada dua grafik yang telah kita kutip pada bagian ini, kita melihat bahwa perbedaan antara negara-negara dengan cadangan terbesar dan produsen terbesar berbeda-beda, dimana negara-negara dengan cadangan terbesar, pada gilirannya, bukanlah negara-negara yang memproduksi minyak bumi. sebagian besar sama.
Bagaimana minyak diekstraksi?樂
Ekstraksi minyak (seperti yang telah kami komentari sebelumnya dalam pelatihan investasi ini) agak kontroversial karena dampak lingkungan yang dapat ditimbulkan oleh kecelakaan selama ekstraksi atau pengangkutannya. Seperti yang telah kami sebutkan, minyak bumi sebagian besar terdapat di laut dalam, artinya sebelum mengekstraksinya harus dilakukan studi topografi untuk menganalisis permukaan yang akan dieksploitasi agar dapat dilakukan dengan aman. Minyak biasanya ditemukan pada kedalaman sekitar 5.000 meter.
Ini melibatkan pengeboran ke dalam tanah dan pemasangan pipa khusus serta sistem penyimpanan. Pada saat minyak telah diekstraksi, tergantung pada tingkat pemurnian yang dilakukan, dapat diperoleh turunan minyak mentah, seperti metana, butana, minyak tanah, bensin, tar dan senyawa lainnya.
Kapan minyak ditemukan?
Minyak seperti yang kita bayangkan saat ini baru ditemukan pada abad ke-1859, ketika pada tahun XNUMX seorang pria bernama Edwin Drake berhasil, setelah berbulan-bulan melakukan upaya dan penelitian, untuk tiba-tiba muncul dari kerak bumi di Lembah Oil Creek (Pennsylvania, USA) untuk perusahaan Seneca Oil. Ini adalah sumur minyak pertama di era modern, yang kemudian memicu “demam minyak”.
Sebelumnya, pada zaman dahulu juga ditemukan catatan sejarah kegunaannya, seperti masyarakat Mesopotamia yang memperdagangkan aspal, bensin, dan bitumen. Catatan mengenai sumur minyak juga telah ditemukan di Iran sejak tahun 500 SM dan di Tiongkok mereka mengekstraksinya dengan tongkat bambu dan tabung perunggu untuk keperluan rumah tangga dan penerangan.
Bagaimana cara kerja industri minyak?⚙️
Industri minyak melewati proses yang berbeda, seperti ekstraksi, penyulingan dan perdagangan. Mari selami lebih dalam untuk mengetahui masing-masing bagian industri minyak:
1. Hulu.️
Di bagian ini mereka bertanggung jawab atas eksploitasi dan produksi minyak. Perusahaan-perusahaan yang bertanggung jawab berdedikasi untuk menemukan cadangan minyak dan mengekstraksinya. Perusahaan-perusahaan ini juga bertanggung jawab atas pembangunan dan pemeliharaan sumur minyak serta akomodasi dan perawatan para pekerja.
2. Aliran tengah.️
Bagian ini mengacu pada perusahaan industri minyak yang bertugas mengangkut minyak dari sumur minyak ke kilang. Pengangkutan minyak dapat dilakukan dengan berbagai cara tergantung lokasinya dan perusahaan yang bertanggung jawab. Seperti yang telah kita ketahui, pengangkutan minyak bumi dapat dilakukan dengan kereta api, kapal besar, truk atau pipa.
3. Hilir.⛽
Bagian ini mencakup proses penyulingan minyak, yaitu tempat tujuan pengiriman minyak setelah diekstraksi. Proses ini dilakukan oleh perusahaan-perusahaan yang selain menjalankan tugas pengilangan, juga memproduksi turunan minyak bumi untuk akhirnya dipasarkan secara besar-besaran.
Bagaimana harga minyak ditentukan? ⚖️
Pada dasarnya harga minyak didasarkan pada prinsip yang telah kita bahas di artikel pelatihan investasi lainnya; oleh penawaran dan permintaan. Tentu saja, seperti yang telah kami sebutkan di artikel lain yang membahas pasar bahan mentah secara umum, harga minyak juga dapat dimanipulasi oleh produsennya, seperti yang telah kita alami tahun ini dengan perang di Ukraina. Ada organisasi tertentu yang memiliki pengaruh besar terhadap harga minyak:
OPEC (Organisasi Negara-negara Pengekspor Minyak).
Organisasi yang didirikan pada tahun 1962 di Jenewa (dengan kantor pusat saat ini di Wina, Austria) ini merupakan aliansi 13 negara yang mengatur produksi dan ekspor minyak (dalam barel sekitar 160 liter) dari berbagai wilayah yang membentuk aliansi ini. Organisasi ini muncul dari ketidakpuasan negara-negara yang berdedikasi pada eksploitasi dan produksi minyak terhadap perusahaan multinasional besar yang memanfaatkan sumber daya berharga ini. Saat ini terdiri dari Angola, Aljazair, Arab Saudi, Republik Kongo, Uni Emirat Arab, Gabon, Guinea Khatulistiwa, Iran, Irak, Kuwait, Libya, Nigeria dan Venezuela.
Sepanjang sejarahnya, mereka telah melihat perubahan pada anggotanya, seperti ditinggalkannya negara-negara seperti Qatar, Ekuador atau Indonesia, atau bergabungnya 11 sekutu lainnya, termasuk Rusia. Dengan masuknya 11 sekutu ini, OPEC+ dapat dipahami. Organisasi ini mempunyai pengaruh yang besar terhadap harga minyak, mengingat mereka mempunyai 81% cadangan minyak dunia, 43% produksi dunia dan 34,9% ekspor.
Peristiwa sejarah apa yang mempengaruhi harga minyak?
Sebelumnya, konflik geopolitik telah menyebabkan perubahan harga minyak secara drastis, seperti pada tahun 1973 ketika Amerika Serikat terjerumus ke dalam krisis minyak, ketika seluruh negara kehabisan pasokan minyak, sehingga membuat harga minyak berada pada level selangit pada saat itu. Peristiwa ini juga membawa perekonomian global ke dalam resesi parah yang berlangsung lebih dari 10 tahun dan memicu Perang Teluk Persia beberapa tahun kemudian.
Kita juga bisa melihat bagaimana harga kontrak berjangka minyak merosot ke level negatif selama masa lockdown akibat pandemi Covid19, ketika permintaan terhadap minyak hanya sedikit atau bahkan tidak ada sama sekali. Peristiwa ini menyebabkan minyak berjangka (CL1!) mencapai titik terendah dalam sejarah -40,32 dolar.
Bagaimana kita bisa berinvestasi di industri minyak?路♂️
Mari kita lihat di bawah ini berbagai cara kita berinvestasi dalam industri minyak:
Penyimpanan fisik barel minyak.️
Opsi pertama yang harus kita investasikan pada minyak adalah dengan memperoleh barel fisik, yaitu menyimpan barel tersebut. Tentu saja, ini bukan pilihan yang paling nyaman bagi investor karena memiliki kendala tertentu seperti penyimpanan dan perlakuan yang benar karena tingkat toksisitasnya dan faktor lainnya.
Saham perusahaan minyak.
Salah satu pilihan terbaik untuk berinvestasi pada minyak adalah dengan berinvestasi pada saham perusahaan yang berdedikasi pada eksploitasi, produksi, penyulingan dan transportasi minyak. Perusahaan-perusahaan ini cenderung memberikan apresiasi yang tinggi ketika harga minyak naik, meski mereka juga dirugikan ketika harga turun. Pada gilirannya, kinerja masing-masing perusahaan bisa berbeda-beda, mengingat faktor harga minyak menjadi katalis utama pergerakan perusahaan-perusahaan tersebut, meskipun pengelolaan perusahaan yang benar dan pendapatan/keuntungan yang diperoleh juga sangat bergantung. Beberapa perusahaan minyak terkenal di industri ini adalah Occidental Petroleum (OXY), Exxon Mobil (XOM), BP plc. (BP), Chevron (CVX) atau Repsol (REP).
Minyak berjangka.
Minyak berjangka adalah kontrak berjangka di mana pembeli dan penjual minyak berkoordinasi dan sepakat untuk mengirimkan minyak mentah fisik dalam jumlah tertentu pada tanggal tertentu di masa depan, sesuai dengan namanya. Minyak mentah diperdagangkan di ICE dan NYMEX, dengan tanggal pengiriman dua belas bulan dalam setahun. Setiap kontrak berjangka terdiri dari 1.000 barel minyak mentah dan tick atau variasi harga minimumnya adalah 0,01 dolar per barel, yaitu 10 dolar per kontrak. Dalam minyak berjangka kita dapat membedakan dua pasar yang berbeda: - West Texas Intermediate (WTI) yang diekstraksi di Texas dan Oklahoma. -Minyak mentah Brent (BRENT) yang diekstraksi di Laut Utara. Minyak ini lebih manis dan ringan, itulah sebabnya minyak ini dianggap sebagai minyak berkualitas lebih tinggi.
CFD Minyak.
CFD (Contracts for Difference) mirip dengan kontrak berjangka yang telah kita bahas di paragraf sebelumnya. Namun tidak seperti kontrak berjangka, CFD tidak memiliki tanggal kedaluwarsa, memiliki likuiditas yang lebih baik untuk menegosiasikan posisi, dan memiliki biaya pendanaan, komisi, dan biaya pembukaan yang lebih rendah dibandingkan instrumen sejenisnya. Hal ini menempatkan mereka sebagai produk ideal bagi investor ritel untuk mendapatkan eksposur terhadap industri minyak.
ETF Minyak.狀
Produk-produk ini (yang sudah kami mengajari Anda di artikel lain untuk pelatihan investasi Anda) izinkan kami berinvestasi di industri minyak dengan cara yang terdiversifikasi. Tentu saja, produk jenis ini tidak memperhitungkan fisik minyak, biasanya didasarkan pada berakhirnya kontrak berjangka. Oleh karena itu, ETF minyak didasarkan pada konvergensi antara masa depan dan nilai minyak yang diharapkan. ETF terbaik yang menawarkan eksposur ke industri minyak adalah Energy Selector Sector SPDR Fund (XLE), Vanguard Energy ETF (VDE), SPDR S&P Oil & Gas Exploration & Production ETF (XOP), iShares US Energy ETF (IYE) atau iShares Global Energy ETF (IXC).
Manfaat utama berinvestasi di minyak.✅
Sebagai salah satu bahan mentah yang paling banyak diminta oleh sebagian besar sektor dan industri global, minyak merupakan investasi jangka panjang yang baik. Permintaannya tidak elastis, menghasilkan keuntungan yang sangat baik pada periode inflasi dan pada saat yang sama merupakan barang yang diperlukan untuk pertumbuhan ekonomi. Pada saat yang sama, karena merupakan kelas aset yang memiliki banyak likuiditas, jika kita berinvestasi pada saham perusahaan di industri minyak, kita dapat memperoleh dividen yang biasanya menawarkan keuntungan yang sangat baik. Terakhir, juga bisa menjadi referensi untuk memperdagangkan mata uang ketika ada berita terkait minyak, seperti yang telah kami jelaskan di artikel sebelumnya tentang korelasi mata uang dan bahan mentah.
Kerugian utama berinvestasi di minyak.❌
Seperti yang telah kita lihat sepanjang tahun ini, minyak bumi merupakan kelas aset yang memiliki oktan tinggi, yaitu memiliki volatilitas yang tinggi, sehingga jika kita tidak mengetahui dengan baik apa yang mendasari pergerakan pasar ini, kita bisa mengalami kerugian. melawan pasar. Pada saat yang sama, perusahaan minyak harus tunduk pada peraturan ketat pemerintah, yang juga dapat merugikan investasi kita di sektor ini. Terakhir, seperti yang kami sebutkan di awal artikel, eksploitasi dan pengangkutan sumber daya ini rentan menyebabkan bencana alam, dan pada gilirannya merupakan salah satu kerugian utama dari kebijakan transisi menuju energi terbarukan yang lebih bersih, yang ditetapkan dalam agenda tahun 2030. melawan perubahan iklim.
Kesimpulan dari pelatihan investasi pada industri minyak ini.
Setelah menyelesaikan artikel pelatihan investasi terperinci tentang industri minyak ini, kami akan membuat daftar poin-poin terpenting. Kita telah mempelajari tentang asal usul minyak, cara ekstraksinya, dan turunan apa saja yang bisa diperoleh. Kita juga telah melihat negara-negara penghasil minyak utama dan negara-negara yang memiliki cadangan minyak terbanyak secara global dan cara penemuannya (dari era Mesopotamia hingga era modern), serta berbagai bagian industri minyak. Pada saat yang sama, kita telah melihat bagaimana harga minyak ditentukan dan kita telah mengomentari dua peristiwa yang berdampak pada penilaiannya (serta pengaruh OPEC terhadap produksi dan eksploitasinya).
Peristiwa paling penting yang pernah terjadi di industri minyak. Sumber: Bankinter.
Terakhir, kita telah membahas berbagai cara kita berinvestasi di industri ini serta kelebihan dan kekurangan utamanya saat menginvestasikan modal kita. Sebagai penutup artikel pelatihan investasi mengenai industri minyak ini, saya mengingatkan Anda bahwa sebelum berinvestasi pada kelas aset apa pun, kita harus mempelajari seluruh sifat dan perilakunya, seperti yang telah kami kumpulkan hari ini di artikel hebat ini (yang saya harap Anda menikmati dan mempelajarinya). secara maksimal).